I Forum di Investireoggi - Visualizza messaggio singolo - Educational e FAQ Prezzo di Carico di una obbligazione, Capital Gain e sua Tassazione

battlem · 03-08-2009, 13:48

ACT/ACT - Questa eventualità richiede che la trasformazione di un periodo di tempo in anni si ottenga dapprima misurando tale periodo in giorni effettivi, poi dividendo tale numero intero per il numero di giorni effettivi dell'Anno Medio Ponderato, rappresentativo del periodo T tra data.Emis e data.Scad.

Nel nostro caso sappiamo già:

n = data.Reg - data.Emis = 07/05/08 - 29/06/07 = 313 giorni

Per trasformazione in anni secondo la convenzione Act/Act ci serviamo della function:

t = FRAZIONE.ANNO(data.Emis; data.Reg; 1) = 0,85519 anni

Ora, per calcolare il Prezzo Teorico raggiunto alla data.Reg dell'operazione di acquisto, usiamo il Tasso Interno gia determinato con la convenzione Act/Act:

i = 3,79224% (Tasso Interno con la Act/Act)

P.Teor(7/05/08) = P.Emis * (1 + i)^t
= 97,00 * (1 +3,79224/100)^0,85519
= 100,13729

Rateo.Dsg%(7/05/08) = P.Teor(7/05/08) - P.Emis
= 100,13729 - 97,00
= 3,13729

P.SuperSecco = P.Mrk(7/05/08) - Rateo.Dsg%(7/05/08)
= 98,10 - 3,13729
= 94,96271

(Com+Sp+Bol)% = 18 EUR / 28.000 EUR *100 = 0,06429

P.Carico(7/05/08) = 94,96271 + 0,06429 = 95,02700

P.Scarico(29/06/09) - P.Carico(7/05/08) = 97,00 - 95,02700 = 1,97300

Capital Gain = 28.000 EUR * 1,97300/100 = 552,44 EUR

03-08-2009, 13:48	#38 (permalink)
battlem Mario Battelli Data registrazione: Jan 2009 Messaggi: 145	ACT/ACT - Questa eventualità richiede che la trasformazione di un periodo di tempo in *anni* si ottenga dapprima misurando tale periodo in giorni effettivi, poi dividendo tale numero intero per il numero di giorni effettivi dell'Anno Medio Ponderato, rappresentativo del periodo T tra data.Emis e data.Scad. Nel nostro caso sappiamo già: n = data.Reg - data.Emis = 07/05/08 - 29/06/07 = 313 giorni Per trasformazione in anni secondo la convenzione Act/Act ci serviamo della function: t = FRAZIONE.ANNO(data.Emis; data.Reg; 1) = 0,85519 anni Ora, per calcolare il Prezzo Teorico raggiunto alla data.Reg dell'operazione di acquisto, usiamo il Tasso Interno gia determinato con la convenzione Act/Act: i = 3,79224% (Tasso Interno con la Act/Act) P.Teor(7/05/08) = P.Emis * (1 + i)^t = 97,00 * (1 +3,79224/100)^0,85519 = 100,13729 Rateo.Dsg%(7/05/08) = P.Teor(7/05/08) - P.Emis = 100,13729 - 97,00 = 3,13729 P.SuperSecco = P.Mrk(7/05/08) - Rateo.Dsg%(7/05/08) = 98,10 - 3,13729 = 94,96271 (Com+Sp+Bol)% = 18 EUR / 28.000 EUR 100 = 0,06429 P.Carico(7/05/08) = 94,96271 + 0,06429 = 95,02700 P.Scarico(29/06/09) - P.Carico(7/05/08) = 97,00 - 95,02700 = 1,97300 Capital Gain = 28.000 EUR 1,97300/100 = 552,44 EUR Ultima modifica di battlem : 10-11-2009 alle ore 11:54.